ASX 200指数（AU200）取引ガイド 2024

AU200の1ピップサイズは1で、1契約あたりのピップバリューは1ドルです。つまり、指数が1ポイント動くごとに、1ロットあたり正確に1ドルの損益が発生します。これは、同様の構造を持つUS30（ダウ・ジョーンズ）と比較すると、指数が名目上の水準の約10倍で取引されているため、1ポイントあたりのドル変動が比例して大きくなります。現在、ASX 200は7,500〜8,500の範囲で取引されており、1%のイントラデイ変動は75〜85ピップに相当します。これは、平均的なセッションで150〜200ポイントの変動をもたらす可能性のあるNasdaq 100と比較すると、意味のある範囲ですが、激しいものではありません。

AU200の典型的なスプレッドは3ピップです。8,000ドルの指数水準では、これは名目価値の0.037%であり、多くのコモディティCFDよりもタイトですが、EUR/USDフォレックスよりも広いです。このスプレッドをすべてのスキャルピング計算に考慮してください。10ピップのターゲットトレードでは、価格が有利に動く前に、すでに利益の30%がスプレッドに費やされています。50〜100ピップをターゲットとするスイングトレードの方が、この商品においては数学的に理にかなっています。

契約サイズは1であり、ポジションサイジングの計算をシンプルに保ちます。1契約、1ピップ、1ドル。乗数による混乱はありません。

ASX 200の通常セッションは00:00〜06:00 UTCで、これはシドニー/メルボルンの取引日に相当します。プレマーケット活動は、週の始まりのために日曜日の23:00 UTCに開始されます。06:00〜22:00 UTCの延長セッションは、技術的には商品を取引可能にしますが、オーストラリアの現物市場が閉まると流動性は大幅に低下します。

最も急激な値動きは2つのウィンドウで発生します。1つ目は23:00〜00:30 UTCのプレマーケットギャップオープンです。オーストラリアの先物は、米国の終値の動きに overnight で反応し、特に月曜日のオープンは金曜日の終値から20〜40ポイントギャップを開ける可能性があります。2つ目のウィンドウは00:00〜01:30 UTCで、シドニーの現物市場が開場し、institutional order flow が流入してovernightの先物ポジションと一致します。

米国の14:30 UTCのオープンが2回目のボラティリティの急増を生み出す欧州指数とは異なり、AU200は米国のセッションノイズからほとんど切り離されています。ニューヨークが開場する頃には、オーストラリアのトレーダーはすでに何時間も家に帰っています。これは、AU200の取引で、DAXやFTSEの取引と比較した場合の構造的な利点である、米国のセッション終盤のヘッドラインリスクを考慮する必要がないことを意味します。DAXやFTSEは、18:00 UTCのFRB関係者の発言で乱高下します。

06:00〜14:00 UTCのウィンドウは、overnightでポジションを保有しない限り避けてください。引用スプレッドが3のままでも、リミットオーダーが減少し、成行注文のスリッページが増加するため、スプレッドは実質的に広がります。

指数CFDに関する直感に反する現実：ピップバリューが1ドルで、指数が8,000を超えているため、「小さい」50ピップのストップロスでも、1契約あたり50ドルのリスクを意味します。これは、10契約を運用している場合、日常的な80ピップの逆行で800ドルのコストがかかるまで、控えめに聞こえます。この商品では、ポジションサイジングの規律が、より安価な商品よりも重要になります。

標準的なアプローチ：1回の取引で口座エクイティの1〜2%を超えてリスクを負わないこと。10,000ドルの口座で1%のリスクの場合、100ドルを自由に使えることになります。50ピップのストップでは、2契約が可能になります。より広いスイングセットアップで100ピップのストップを使用する場合、1契約に減ります。計算は厳密ですが明確です。

フォレックスペアと比較して、AU200には、通貨ペアの換算によって生じるピップバリューの曖昧さがありません。EUR/USDのピップバリューは為替レートによって変動しますが、AU200のピップバリューは常に正確に1ドルです。プレッシャーの中でサイズを計算している際には、このシンプルさを評価する価値があります。

ストップの配置については、15分足チャートの50期間EMAは、AU200の信頼できるイントラデイサポート/レジスタンス参照として歴史的に機能してきました。2023年のラリーで、3月から7月にかけて指数が7,100から7,600に上昇した際、15分足チャートの50 EMAへのプルバックは、平均リスクリワードが2:1を超える8回のクリーンなロングエントリーを提供しました。日足ATR（Average True Range）の範囲内にストップを設定しないでください。平均トゥルーレンジが60ポイントの場合、20ピップのストップはリスク管理ではなくノイズです。