NAS100 핍 가치 계산기 – NASDAQ 100

NAS100 핍 가치 공식은 계약 규모가 1이고 핍 크기가 1이기 때문에 간단합니다. 계산은 다음과 같이 진행됩니다:

Pip Value = Pip Size × Contract Size Pip Value = 1 × 1 = 계약당 핍당 $1.00

이는 NASDAQ 100 지수 가격의 1포인트 움직임이 NAS100 표준 계약 1개를 거래할 때 정확히 $1.00의 수익 또는 손실에 해당한다는 것을 의미합니다. 5개 계약으로 확장하면 100포인트 움직임은 $500의 변동을 발생시킵니다. 계산은 선형적으로 유지되어, 핍 가치가 환율에 따라 변동하는 외환 쌍에 비해 포지션 규모 산정이 매우 깔끔합니다. Pulsar Terminal의 내장 핍 가치 계산기는 NAS100의 계약 규모와 핍 가치를 자동으로 채워주어 모든 거래 전에 수동 조회를 제거합니다.

NASDAQ 100은 2024년 6월 처음으로 18,000을 상회하며 마감했습니다. 이 수준에서는 하루 중 150-200포인트의 사소한 변동도 일상적이었습니다. 다음의 구체적인 시나리오를 고려해 보세요:

• 진입 가격: 18,250
• 손절가: 18,150 (100포인트 거리)
• 계약 수: 3
• 핍 가치: $1.00

최대 리스크 = 100포인트 × $1.00 × 3 계약 = $300

NAS100의 일반적인 스프레드는 1.5포인트이며, 진입 시 계약당 $1.50의 즉각적인 비용이 추가됩니다. 3계약의 경우 $4.50입니다. 이는 100포인트 손절에 비해 적은 금액이지만, 손익분기점 계산에 고려할 가치가 있습니다. 계좌에 $10,000이 있고 리스크 정책이 노출을 2%로 제한한다면, 최대 허용 손실은 $200이므로, 3계약의 이 특정 설정은 해당 기준을 약간 초과하며 2계약으로 조정해야 합니다.

고정된 $1.00 핍 가치는 간단해 보입니다. 리스크는 수학이 아니라 지수의 변동성에서 비롯됩니다. 시카고옵션거래소(CBOE)의 데이터에 따르면, NASDAQ 100은 2022년과 2023년 VIX 지수 상승 기간 동안 일일 평균 200포인트 이상의 범위를 기록했습니다. 하루 200포인트의 경우, 5계약 포지션은 일일 노출 범위 $1,000을 가지게 됩니다. 이는 단일 세션 내에서 프롭 트레이딩 회사의 최대 손실 한도 규칙을 위반할 수 있는 수치입니다.

이것이 핍 가치가 계약 규모로 직접 전환되는 지점입니다. 공식은 리스크 허용치에서 역산됩니다. 거래당 최대 허용 손실이 $150이고 손절까지 75포인트가 남았다면, 최대 포지션 규모는 정확히 2계약($150 ÷ 75포인트 ÷ $1.00)입니다. 근사치가 아닙니다. NAS100의 고정된 핍 가치는 변동 핍 가치를 가진 상품보다 이 산술을 더 빠르게 만들어주며, 이는 시장이 빠르게 움직일 때 진정한 운영상의 이점입니다.